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赢家绝技-巧用BIAS博反弹

BIAS 乖离率

  乖离率(BIAS)又称为y值,是反映股价在波动过程中与移动平均线偏离程度的技术指标。它的理论基础是:不论股价在移动平均线之上或之下,只要偏离距离过远,就会向移动平均线趋近,据此计算股价偏离移动平均线百分比的大小来判断买卖时机。

 

  这里的乖离,具体是指收盘价格(或指数,下略)与某一移动平均价格的差距,而乖离率则用以表征这种差距的程度。将各BIAS值连成线,则得到一条以零值为中轴波动伸延的乖离率曲线。N日BIAS的N值通常取6、10、30、72及以上,分别用以研判短期、中期、中长期以及长期的市势。 一般而言,当BIAS过高或由高位向下时为卖出信号, 当BIAS过低或由低位向上时为买入信号。 在中长期多方市场里, BIAS在0上方波动,0是多方市场调整回档的支持线, BIAS在0附近掉头向上为买入信号。在中长期空方市场里, BIAS在0下方波动, 0是空方市场调整.反弹的压力线,BIAS在0附近掉头向下为卖出信号。BIAS若有效上穿或下穿0,则是中长线投资者入场或离场的信号。采用N值小的快速线与N值大的慢速线作比较观察,若两线同向上, 升势较强; 若两线同向下,跌势较强;若快速线上穿慢速线为买入信号;若快速线下穿慢速线为卖出信号。

  乖离率指标是根据葛蓝碧移动平均线八原则推演而来,其原则提到,当股价突然暴跌或是暴涨,距离移动平均线很远,乘离过大时,就是买进或卖出的时机。BIAS也是移动平均线的使用功能的具体量化表现,同时也是对移动平均线的不足之处起到弥补的作用。股市从大致的方面而言是始终在两个领域中循环反复往来的,这两个区域,一个是大多数人赚钱的时期,另一个是大多数人赔钱的时期。所以,股市投资中最简明的策略就是:在大多数人赔钱的时候买入,在大多数人赚钱的时候卖出。而BIAS的设计正是建立在这种战略思想基础上的,它假设某一周期的移动平均线是该段时间内多空双方的盈亏平衡点,再以现价距离平衡点的远近判定目前处于哪个区域。然后根据偏离程度,做出买卖决定。其计算公式为:

  BIAS=(当日指数或收盘价-N日平均指数或收盘价)÷N日平均指数或收盘价×100%

  N的参数一般确定为6日、12日、24日,并且同时设置成三条线。

  乖离率指标的计算方法

  由于选用的计算周期不同,乖离率指标包括N日乖离率指标、N周乖离率、N月乖离率和年乖离率以及N分钟乖离率等很多种类型。经常被用于股市研判的是日乖离率和周乖离率。虽然它们计算时取值有所不同,但基本的计算方法一样。

  以日乖离率为例,其计算公式为

  N日BIAS=(当日收盘价—N日移动平均价)÷N日移动平均价×100

  N的采用数值有很多种,常见的有两大种。一种是以5日、10日、30日和60日等以5的倍数为数值的;一种是6日、12日、18日、24日和72日等以6的倍数为数值的。不过尽管它们数值不同,但分析方法和研判功能是相差不大.

  乖离率的基本应用原则

  1、 乖离率可分为正乖离率与负乖离率,若股价大于平均线,则为正乖离;股价小于平均线,则为负乖离;当股价与平均线相等时,则乖离率为零。正的乖离率越大,表示短期超买越大,则越有可能见到阶段性顶部;负的乖离率越大,表示短期超卖越大,则越有可能见到阶段性底部;

  2、 股价与6日平均线乖离率达+5%以上为超买现象,是卖出时机;当其达-5%以下时为超卖现象,为买入时机。

  3、 股价与12日平均线乖离率达+7%以上为超买现象,是卖出时机;当其达-7%以下时为超卖现象,为买入时机。

  4、 股价与24日平均线乖离率达+11%以上为超买现象,是卖出时机;当其达-11%以下为超卖现象,为买入时机。

  5、 指数和股价因受重大突发事件的影响产生瞬间暴涨与暴跌,股价与各种平均线的乖离率有时会出奇的过高或过低,但发生概率极少,仅能视为特例,不能做为日常研判标准。

  6、 每当股价与平均线之间的乖离率达到最大百分比时,就会向零值靠拢,这是葛兰碧八大法则中第四条和第五条法则所揭示的股价运行规律。

  7、 在趋势上升阶段股价如出现负乖离,正是逢低买入的有利时机。

  8、 在趋势下降阶段股价如出现正乖离,正是逢反弹出货的最佳时机。

  乖离率的缺陷是买卖信号过于频繁,如果使用普通的指标和应用原则,不仅不能铲到底,甚至连股价跌幅的半山腰也铲不到。因此,必须做出适当改进,具体优化方案如下:

  在原来三条线的基础上再增加设置第四条线:BIAS4。计算公式相同,参数设置为60日,具体的应用原则如下:

  1、 当BIAS4小于-12时,可以轻仓做试探性买入,做反弹行情。

  2、 当BIAS4小于-18时,可以半仓做波段行情。

  3、 当BIAS4小于-24时,可以重仓坚决买入,做牛市行情。

  

  

  乖离率指标与其它技术指标的组合运用

  乖离率指标非常适合与两种技术指标进行组合运用,一种是随机指标KDJ,另一种是布林线指标BOLL。

  在技术性反弹行情中乖离率指标适合与随机指标组合运用,KD指标和BIAS指标可以使得反弹行情中的操作变得及时准确。在反弹行情中,BIAS指标的功用是确认股价是否超跌,而KD指标的作用是显示个股是否有拐头向上的动能,两者的结合有利于投资者准确判断出抢反弹的最佳时机。具体的应用原则:

  1. 将BIAS指标的参数设置为24日,将KD指标的参数设置为9;3;3。

  2. BIAS指标要小于-6,这只是确认该股超跌的初选条件。

  3. KD指标产生黄金交叉,K线上穿D线。

  4. KD交叉同时,KD指标中的D值要小于16。

  实际应用:600836界龙实业在2002年元月23日拉出一根大阳线,24日BIAS是-10.48,KD指标产生黄金交叉时,D值仍处于9.14的低位,当时界龙股价是9.22元,此后,股价迅速上涨到15元以上,涨幅60%多。不仅如此,打开界龙实业的走势图,发现自从99年后,该股的六次阶段性底部均被由KD和BIAS组成的黄金组合指标捕获。

  第二中组合,乖离率指标与布林线指标的结合运用适合在超跌反弹行情中的买入:对于这类反弹行情,投资者不宜采用追涨,而要结合技术分析方法,运用BIAS和布林线指标的组合分析,把握个股进出时机。具体方法是:

  1、当BIAS的三条短期均线全部小于0时;

  2、股价也已经触及BOLL的下轨线LB;

  3、布林线正处于不断收敛状态中的;

  4、BIAS的短期均线上穿长期均线,并且成交量逐渐放大的。

  当符合上述条件时,投资者可以积极择股买入。

  BIAS结合大盘判断买卖点

  对于大盘来说,5日BIAS达到-5以下时,坚决逢低吸纳;5日BIAS达到-8时,坚决买进。在历史上,每当大盘出现低位放量暴跌时候,往往是市场出现转机的重要时刻。这时候,投资者应该紧紧观察那些率先开始反弹的品种。这些品种有可能是有新主力率先进入的"阵地".

  相反,当5日BIAS达到+5以上时,就应该逢高派发了,而当5日BIAS处于+8以上时,投资者应该冷静回避,因为即使后市有行情,那么5日BIAS表明了市场仍有回调的可能,这样虽然要折损一些手续费,但对于保持良好心态还是有益的。一旦出现5.19行情那样的强势逼空行情,那么投资者应该改用指标如TOW等。

  值得注意的是,在大盘运行的不同阶段,对于上述手法的采取也是不同的。下面三个阶段的操作供你参考:

  第一阶段:当大盘处于下跌起初阶段时候,5日BIAS出现较大的负乖离值时,并不是大举建仓的时机。相反,这是择机出场的良机。比如,上证综指从2245点历史高位下跌初期,曾经出现5日BIAS为-5的情况,这时如果投资者进入市场,显然是不明智的。这里有一个小技巧可以参考,即投资者可以根据30日均线的状况,来分辨市场究竟是处于初跌期,还是处于下跌末期。当大盘急速冲高后30日均线高位拐头时,那大盘一般都处于下跌初期,这时,投资者应该回避,减少持仓量。即便5日BIAS出现较为明显的负乖离率,那其实为投资者提供了一个比较理想的离场时机。

  第二阶段:当大盘仍处于下跌通道时,5日BIAS出现较大的负乖离值时,投资者仍不应该买入。这时候,30日均线一般处于陡峭下行状况,表明市场元气尚未恢复,投资者仍应该多看少动。

  第三阶段:当大盘下跌了一段时间,而且30日均线由陡峭下行,到缓慢下行并逐渐开始横向整理时,这时候出现股指单日大跌也就是机会开始来临之时。一般情况下,大盘在一年之中总有那么一到两次机会,把握这些机会,心不贪,那么收益也是能够满意的。

  乖离率选股的技巧

  乖离率是指股价与平均移动线之间的偏离程度,通过百分比的形式来表示股价与平均移动线之间的差距。如果股价在均线之上,则为正值;如果股价在均线之下,则为负值。

  因为均线可以代表平均持仓成本,利好利空的刺激,造成股价暴涨暴跌。股价离均线太远,就会随时有短期反转的可能,乖离率的绝对值越大,股价向均线靠近的可能性就越大,这就是乖离率提供的买卖依据形成的原因。从市场经验看,10日平均移动线作为基期效果较好。以下跌为例,10日乖离率通常在-7%至-8%时开始反弹。考虑到这个数值的安全系数不高,一般情况下,更为安全的进场时机应选择在-10%至-11%之间。同样出于稳健,短线在上涨时可以在+8%附近卖出

  乖离率应用时应区别看待

  1、对于风险不同的股票应区别对待。有业绩保证且估值水平合理的个股,在下跌时乖离率通常较低时就开始反弹。反之,对绩差股而言,其乖离率通常在跌至绝对值较大时,才开始反弹。

  2、要考虑流通市值的影响。流通市值较大的股票,不容易被操纵,走势符合一般的市场规律,适宜用乖离率进行分析。而流通市值较小的个股或庄股由于容易被控盘,因此在使用该指标时应谨慎。

  3、要注意股票所处价格区域。在股价的低位密集成交区,由于筹码分散,运用乖离率指导操作时成功率较高,而在股价经过大幅攀升后,在机构的操纵下容易暴涨暴跌,此时成功率则相对较低。

赢家绝技-巧用BIAS博反弹

 当个股在下降通道中运行,天天尽墨,加速下挫之时,似乎股价已到了无底洞一般。而此时股价往往酝酿着相当力度的反弹。用钱龙中的bias即乖离率指标,可以捕捉到良好的赢利机会。  我们选用两个乖离率天数bias1和bias2,bias1的参数为5,bias2的参数为65,两者一长一短搭配使用。  其具体用法是:当股价连续下跌,bias1跌破-13,同时bias2跌破-30时,意味着股价已中期超跌,后市有望见底反弹。bias1和bias2都满足条件的当天收盘前,是介入的好时机。例一,大盈股份600844在2003年4月30日,其股价经长期下跌,已不足高位的一半。当日收出一根长上影的 K线,换手达6.98%,明显有资金进入。  观察其bias1和bias2发现bias1=-14.3bias2=-31.1均符合买点。该股在随后的3天强力反弹,几乎触及30日均线,短线涨幅25%以上。经过反复比较,发现bias1和bias2的(-13,30)的组合算得上是一个“黄金搭档”,能狙击到很多个股的超跌反弹,让你享受“守株待兔”的快乐!  又如例二,深深房A000029在2002年1月22日,其股价一路狂泻,已是高位时的零头。当天收盘时,bias1=-13.46bias2=-34.98符合我们的买点!而且买到的将是地板价。主力以股价触底为契机,借势发动了一波大行情。  当然,那些经过暴炒后再以天天跌停的方式连续下跌的个股,不论其bias1 bias2的值多低,均不在本组合的选股之列!

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