一、 期权策略跟踪

　　行情判断：50ETF 低位震荡

　　期权持仓：卖出1 手50ETF7 月沽2.6

　　二、金融期权数据

　　上个交易日，金融期权隐含波动率和历史波动率均上升，市场短期不确定性有所增加。

　　波动率偏度曲线变化不大，近月期权隐含波动率虽有所上涨，但仍明显低于远月合约，期权市场参与者短期标的价格走势平稳。南华50ETF 期权波动率指数是24.41，南华沪深300 期权波动率指数是25.39，南华期权波动率指数小幅波动，股指大幅回调，受国际宏观预期影响，短期反弹受阻，建议观望或继续持有卖出虚值认沽期权策略。

　　三、商品期权数据

　　昨日日盘商品走势偏空，伴随着原油的大跌，能化、有色、农产品纷纷走弱。从期权隐含波动率的角度来看，昨日的突然性大幅下跌带来了整个商品板块恐慌情绪的升高。期权隐含波动率水平全面升高。其中，菜粕、聚丙烯、铜期权隐含波动率分别升高14.77%、25.84%和15.95%。黑色板块升波最小。

（文章来源：南华期货）