如果可以选择四大行，为什么要用邮储呢？这正是其尴尬之处。无论如何，邮储银行的觉醒，都会是一个漫长的故事。

作者：董云峰

编辑：叶冬

邮储银行算是国有大行当中的网红。

在获得“巴菲特接班人”——华人投资家李录的大举买入之后，邮储银行在资本市场上人气大涨，今年1月15日，其H股一度出现盘中暴涨17%的盛况。

相比四大行，邮储银行目前的盈利与市值都要低一大截，但邮储银行还是有故事的：网点最多，历史包袱较小，零售业务潜力巨大。

本文将透过邮储银行的财报，说一说它的梦想，以及现实。

01

底气何在

邮储是一家很典型的零售银行。

从数据来看，截至去年末，该行以39,631个营业网点、14.97万台自助设备，服务6.22亿个人客户，手机银行客户达到2.99亿户，管理零售客户资产(AUM)达到11.25万亿元。

去年全年，邮储银行个人银行业务收入1,981.06亿元，同比增长12.20% ，占营业收入的69.22% ，较上年提升5.43个百分点，为行业最高水平。

信用卡业务方面，去年该行新增发卡780.94万张，结存卡量达到3,679.92万张，同比增长18.32% ；信用卡透支及其他1,446.41亿元，同比增长17.41%；信用卡消费金额9,871.93亿元，同比增长6.03%。整体上，远落后于其他大行，基本相当于股份行中下游水平。

与四大行相比，邮储银行在体量上不占优势，总资产不到中国银行股份有限公司的一半，仅相当于工商银行的1/3，几乎所有数据都被大幅甩开，也就跟交通银行旗鼓相当。

但是，邮储银行有一项引以为傲的数据，那就是个人存款。去年末，该行客户存款总额10.36万亿元，其中个人存款9.10万亿元，这一数字大幅超过中行，与其他三大行也相差不大。

这正是邮储银行建设一流大型零售银行的底气之所在。

02

后发优势

邮储还有巨大的信贷业务空间。

截至去年末，邮储银行贷款余额5.72万亿元，同比增长14.92% ；存贷比提升1.78个百分点，达到55.19%，仍远低于行业平均水平。