如果你是个千万富翁，每年只花掉自己财富5%的想法听起来好像太节俭了。实际情况是，只要年支出比例超过3%，经年累月你的财富就会出现一个巨大的窟窿。道琼斯的一篇文章引用了佛罗里达州财富顾问公司Genspring Family Offices的一项测算，如果一个家庭每年花掉财富本金的3%以上，30年后这个家庭还有任何财富留下来的几率非常低。具体是这么算的：假设这个家庭的投资配置为50%的成长型，45%的防御型，还有5%的现金，每年的税前投资收益是8.29%。现在扣除资本利得税，并引入每年3%的通货膨胀率进行计算。如果这家人每年花掉本金的1%到4%，那么30年后还能保住一部分财富的几率在85%到100%之间。令人害怕的是：如果每年花掉5%到10%，那么30年后有钱剩下来的几率为零。Genspring公司还做了一些测算，思考一个家庭该如何开支才能在30年后保住本金。如果这家人每年花掉本金的1%，则有92%的几率可以保住本金。如果每年花2%，则几率降至77%。每年花3%，则几率降到了52%。如果一个家庭每年花掉本金的5%到7%，那只有不到13%的机会能保住本金。当然，前提是这个家庭不再增加新的收入来源。这种测算基于的假设是：有钱人想把自己的财富传承下去，而不是在有生之年尽情享受，能花多少花多少。等以后年景变好，有钱人又想大手大脚花钱的时候，不妨想想3%这个神奇的数字。你每年花出去的钱超过投资本金的3%吗？Robert Frank