“榨菜就着二锅头，骑上摩拜遛一遛”。近来，关于消费便宜产品的类似“小品”在传播媒体的视线里屡见不鲜。一时，关于“消费降班”的调侃成为今夏颇具关注度的热门话题。实质上，这

“榨菜就着二锅头，骑上摩拜遛一遛”。近来，关于消费便宜产品的类似“小品”在传播媒体的视线里屡见不鲜。一时，关于“消费降班”的调侃成为今夏颇具关注度的热门话题。实质上，这些调侃也传递出平民化消费的兴起。“小品”的主人公之一涪陵榨菜，就把该公司去年的较好营业额归功于“消费升级引领顾客往产品品质化精品集聚的机遇”。而在透过一系列统计数据探测居民消费结构上变动后，兴业研究工作认为，现阶段居民消费行为更多表现为升级而非降班。

上述历史背景下，银保监会在8月18日发布的《关于更进一步做好贷款管理工作提升公共服务单一经济发展质效的通知》中，指明要“大力发展消费金融，增强消费对经济发展的拉动作用。适应多元化多层次消费需求，提供和改进差异化金融的产品与公共服务。支持发展消费信贷，满足国民民众与日俱增的美好生活需要。创新金融方法，大力满足旅游观光、高等教育、的文化、身体健康、养老等升级型消费的金融需求”。

那么，对于监管再次亮起的这盏灯号，金融业应该如何避开过往消费信贷的“雷区”，避免其重蹈流入楼市的覆辙？同时，在近年来批发金融迈进关注度不减的只能，金融业又该如何增强自己发展消费金融的战斗能力，避免同质化，抢占“消费升级”的上风？

消费金融喜忧参半

发展消费金融，与现阶段的经济发展密切相关。国家所国家发改委公布的统计数据显示，去年下半年，最后消费支出对经济发展增长的贡献率为78.5%，比同比同期提高了14.2个比率，成为经济发展增长的主要拉动力。

“与以前的政策措施相比，‘大力发展消费金融’较为例外。现阶段，中华民族经济发展已由高速增长下一阶段转向高品质发展下一阶段，经济发展的驱动力正由进口、融资转向消费，消费对国内生产总值的贡献率大大提升。去年3月，政治局大会睽违3年以后再度提出‘扩大内需’，在外需受阻的只能，扩大内需成为年初经济发展管理工作的最重要着力点。”在采访中，北京大学重阳金融研究所高阶教授董希淼告诉《经济学人》名记者。

不过，近段时间以来，消费增速却略有回落。统计局的统计数据显示，去年3月至7月，社会上消费零售总额上年增速分别为10.1%、9.4%、8.5%、9.0%、8.8%。“在这样的发展趋势下，更应大力发展消费金融，发挥金融对消费的促进和提升作用，使消费成为年初经济发展增长的压舱石、稳定器。”董希淼表示。

在消费金融较慢发展的步骤中，许多金融机构也争先恐后地开始格局这一各个领域。渤海金融机构在近来的金融业例会中表示，自2017年以来，该行就将消费金融的业务作为批发的业务战略性迈进的最重要举措之一。通过网络大数据、信息化等新技术动力，该行大大挖掘、满足一个人顾客的电子产品投资需求，帮助其实现消费升级。

值得关注的是，在格局消费金融的步骤中，一些难题也慢慢暴露出来。“首先，村民机构杠杆率加速攀升，这是消费金融各个领域存在的最重要难题。其次，消费金融企业不良率水准偏低，经费流入管理工作和可能性控制仍是难题。根据银保监会统计数据，消费金融总体不良率徘徊在4%大约，虽处于可能性可控的范围内，但仍远高于金融业的不当水准。”董希淼研究说。

“同时，国家所消费金融机构体制仍不够完善，个人信用精神较为脆弱，这些环境因素也直接影响着消费金融的发展。此外，消费金融公共服务覆盖的广度和深度还有待提高，还有相当大一部分群体没有被正规的消费金融公共服务覆盖到。”董希淼更进一步表示。

避免为楼市热“作嫁衣”

今年年初，改头换面的消费贷以种种方法流入楼市，引发消费市场和管控层的水平关注。彼时，消费贷的增长，却没有引发批发等消费统计数据的震荡。而从兴业研究工作的统计中可以显著发现，消费贷增长额与商品住宅营业额两者之间具有显著的正相关的关系。

“经费流入的控制显然较为难。只不过，与中华民族有所不同，在加拿大等一些成熟期的资本主义体里，是没有经费流入管控的。”董希淼研究表示，“在消费贷的经费控管各个方面，要求提供用作证明了，或金融机构与相关商城必要合作，把现金必要付给相关零售商等方式，可以起到一定的作用。”