“近代给了我们期望，现实生活给了我们舆论压力。”北京大学我国农村居民研究所学术研究该委员会常务委员汪小亚这样嘲讽中华民族农信社改革的现况。自2003年6月，中华人民共

“近代给了我们期望，现实生活给了我们舆论压力。”北京大学我国农村居民研究所学术研究该委员会常务委员汪小亚这样嘲讽中华民族农信社改革的现况。

自2003年6月，中华人民共和国国务院下发《深化农村居民信用社改革体制改革计划》（下述简称“体制改革计划”）监督农村居民信用社改革产权制度、体制改革以及国家所帮扶信用社以来，因为其关乎农金机构的注册资本获得、营运方式以及公共服务整合等重点项目，农信社改革仍然是农村金融改革的一项核心内容，并且在有所不同下一阶段呈现出有所不同的改革关键点。

在农信社改革15周年前夕，为数众多农村金融研究员集聚第八届我国农村金融迈进持续发展研讨会，联合探讨了在农信该系统商业性改革过半、国际金融严管控的新历史背景下，农信社改革面临的难题和将来的改革朝向。

难题

涉农占比与资本总质量“双降”

“我们所讲的15年，只不过是包含全面性依法治国和公私合营改革这两个时代。”汪小亚在研讨会发言时，将农信社改革归为两个下一阶段。

2003年的体制改革计划具体了部份改革向全面性改革推进，并提出具体所有权、改革所有权和“花钱买功能”等改革应对。以目前为止的状况看，有关所有权和所有权的改革是取得了极大效益的，农信社现在恐慌的外部治理、权责任免以及老旧的经营管理精神、风控想法得到了改善，让农信社从类政策性机构确实转变为注重“四自”（自主经营、自担风险、转制、自我拘束）的法规银行。

以有统计的2007年至今的统计数据看，大有效射程农信社（即农村居民合作伙伴银行）的支农数量大大增加，占全部银行利息的11%却供应了30%涉农利息——农信体制在支农支小管理工作中停滞发挥着最重要作用。另外，农信该系统总体的资本总质量在这10年中也有显著的好转，截至2017年初的资产充足率和不良贷款率，较2007年分别上升11.8个和下降16.84个比率。“不管是所有权改革、创新该公司治理、公共服务‘三农’，还是保持中华民族农村金融的平稳持续发展，农信该系统都发挥了不错的作用。”中国社科院农村居民持续发展研究中心教授杜晓山也肯定了农信社改革15年来的名次，认为其长年积累的近代包袱得到了解决，系统化可能性也降低了。

而2011年开始的第二阶段改革则呈现出显著的​机构公私合营改造特点。随着名额股的取消和全部改制农商行的限期设定，农信该系统机构结构上发生显著变更——农商行数目在2016年首次超过农信社，农合行数目急遽缩减。于此同时，大有效射程农信社的公共服务“三农”水准和资本总质量也出现更为显著的拐点。汪小亚和杜晓山在演讲中所以位数说明，尽管农信社的利息总额快速增长，但自2012年起涉农利息比率开始呈现下降发展趋势，2011年后的资本总质量也没有继续好转，并在2017年出现了下降。

涉农占比和资本总质量的“双降”，使得将可能性全然归因于支农支小的论断仍然成立。农信该系统改革涉及的政府机构和机构也应超越旧的思考方式，时刻关注其所带来的变动、难题并第一时间变更改革方针。

新痛点

治理功能、投资与整合的对立

农信机构公私合营改造的实质上，只不过是机构治理功能的转变。

取消资格股、引导转制为农商行以及鼓励民间资产进入，这一系列政策显然为高速增长的农金需求和较慢持续发展的农金机构带来了更加充裕的注册资本以及商业性的治理功能。“2017年香港交易所农商行的不良贷款率标准差为1.52%，而全部农商行的不良贷款率却达到了3.14%，香港交易所部份的不良资产得到了不错的改善。”汪小亚提供的统计数据确认了，更加商业性和规模化的治理功能催生出农商行在资本各个方面的第一青年队，显然让机构的财政业绩表现更佳。

但，商业性思考的加入也决定了机构在考虑经营管理目的时不会更倾向于非农、利润的朝向，从而比较降低对畜牧业的支持力度，出现“脱农”现像。另外，更为最重要的一点是，大股东以资产负面影响农信机构，一定会削弱省联社对机构的相互作用，也就更难法规机构在支农支小等社会上业绩各个方面的表现了。