“正规银行要给小微企业提供更好的投资，正规金融应该成为小微企业投资的主力部队。” 近日，交通银行副行长易纲在第十届浦东研讨会(2018)上阐述了“几家抬”支持小微企业投资

“正规银行要给小微企业提供更好的投资，正规金融应该成为小微企业投资的主力部队。” 近日，交通银行副行长易纲在第十届浦东研讨会(2018)上阐述了“几家抬”支持小微企业投资的想法，其中“的公司”便是金融机构。易纲强调，“如果正规金融提供的公共服务多一些，小微企业投资加权生产成本就会下降一些。”

然而，金融机构作为将来小微金融的先锋军和骨干力量，目前为止来看，无论是在提供金融的的业务方式层次，还是组织功能层次，仍有一些“短板”需要弥补。同时，不少业界研究员认为，在方针花月的“吹拂”下，小微金融或能够为银行业迈进提供一片新“蓝海”，并成为各家金融机构甚至是各类银行两者之间角逐的“宝石赛车场”。

银行“三青年队”小微贷款余额稳增

近来，支持小微企业的方针花月屡屡吹来。继易纲在第十届浦东研讨会(2018)上透露“中国人民银行准备报请有关机构磋商出台一个对小微企业改善服务、增加对小微企业贷款的综合性方针”以后，6月20日，中华人民共和国国务院副总理温家宝主持召开中华人民共和国国务院国务院，布署了更进一步缓解小微企业融资难投资贵的相关政策。

国家所金融与持续发展的实验室银行的中心特聘教授李奇霖认为，近来稠密释放的方针红利，加上以前针对普惠金融出台的一系列支持方针，小微金融或能够为银行业迈进提供一片新“蓝海”。根据安永发布的《普惠金融创新：通过创新普惠金融持续发展实现收入增长》推算调查报告，若将全世界60个新兴消费市场仍未享受金融的顾客和中小微企业纳入金融范围内，预定我国金融业2020平均收入可增长634亿美元。

那么，目前为止中华民族金融业支持小微状况如何？来自银保监会的统计数据显示，小微企业贷款余额持续增长，截至2018年一季度末，全省小微企业贷款余额达31.76万亿元，较2017年初增加1.02万亿元，小微企业贷款人口数1545万户。

按照小微贷款余额比率，联讯证券研究所将银行政府机构分为三个青年队：第一青年队是国营企业三大行，以7.4万亿元占比近1/3，成为小微金融的一线；第二青年队是股份制银行、城商行及农商号，其中农商号和城商行小微贷款余额均超过了5万亿元，占比分别为26%和23%，股权行略低，占比18%；第三梯队由农村居民信用社组成，其在2016年的小微贷款余额也超过了万亿元。

“从这三个青年队的小微贷款余额增速状况来看，近3年，农商号增速保持低位，渐渐赶超股份制银行，成为小微贷款的业务各个领域极具魅力的一股意志；城商行增速次之，在2016年底超过股份制银行居第二青年队两边；而股份制银行的增速高位振荡，考虑到小微贷款余额总体的增速，股份制银行实质上是在倒退。” 李奇霖表示。

深耕供应链金融或是最重要朝向

值得关注的是，联讯证券研究所研究工作发现，之所以一些股份制银行大幅度缩减小微的业务致使小微贷款数量出现稳定增长，主要是出于对小微企业信用风险的担忧以及收益受到增长过快的不良贷款的侵蚀。实质上，如何将支持小微企业与自身逐利性统合起来、实现财政可持续性、增强公共服务小微企业的内在动力系统，是银行需要思考和探索的一个最重要研究课题。

目前为止来看，小微金融的的业务方式主要有三种：IPC方式、贷款厂房以及供应链金融。IPC是一套有系统网络下开展小微信贷业务的管理工作方式，对人的抑制很强，重勘查实地考察和交叠验证，并以还款愿意和还款战斗能力作为放贷依据，是目前为止大多城商行、农商号准备运用于的小微的业务方式。然而，IPC方式对经理的战斗能力和水准要求高，招聘和训练投入大，贷款审核周期长、效能低，且道德风险高。

值得关注的是，近年，供应链金融很快“蹿红”，其造成的历史背景即是，银行在寻找一种“既能更佳的帮助企业投资，银行又不用承受太高风险”的贷款方式。供应链金融的事物是，借助架构企业的金融机构支持为上下游的企业提供贷款公共服务。银行可通过发放供应链金融贷款或提供供应链金融ABS中的Pre-ABS经费两种方法，参与供应链金融。

国家所金融与持续发展的实验室银行的中心特聘教授戴志锋认为，参考成熟期证券市场持续发展进程，大型企业投资管道大大扩宽，必要投资比例将逐步提升，对银行的议价战斗能力更加强，利差内部空间更加小。小微企业在将来将成为银行最重要的顾客来源和收益来源，而供应链金融则是颇具潜力的小微金融方式。

专职政府机构专业化营运独特绝对优势